საფონდო ფონდები
საფონდო ფონდები ფოკუსირებულია კორპორაციებზე, რომლებიც საჯაროდ ვაჭრობენ ერთ-ერთ საფონდო ბირჟებზე . ზოგიერთი ფულადი სახსრები ინვესტირებას კომპანიის ზომაზე მიუთითებს. ეს არის პატარა , შუა , ან მსხვილი კაპიტალური სახსრები.
სხვა სახის ინვესტირებას ახდენს კომპანიის ტიპის. ზრდის სახსრები ინოვაციურ ფირმებზეა ფოკუსირებული, რომლებიც სწრაფად ვითარდება. ღირებულების სახსრები ფოკუსირდება იმ კომპანიებზე, რომლებიც სხვები შეიძლება შეუმჩნეველი იყვნენ. ანალოგიურად, მაღალტექნოლოგიურ სახსრებს შეიძლება ჰქონდეს ბევრი ზრდის კომპანიები. ცისფერი ჩიპების თანხას ასევე აქვს ბევრი ღირებულების კომპანია. თქვენ გინდათ ფონდი, რომელიც ყურადღებას ამახვილებს იმ კომპანიებზე, რომლებიც დივიდენდების გაცემაზეა. ბევრი მათგანი ასევე ლურჯი ჩიპი ან ღირებულებებია.
ბევრი სახსრები ფოკუსირებულია გეოგრაფიული ტერიტორიებზე. შიდა ფონდები მხოლოდ იმ კომპანიებს ყიდულობენ, რომლებიც ამერიკულ ბაზარზე არიან. საერთაშორისო ფონდებს შეუძლიათ მსოფლიოს საუკეთესო ადგილას აირჩიონ საუკეთესო ნამუშევრები. განვითარებადი ბაზრების სახსრები აქცენტს აკეთებს კარგ კომპანიებში რუსეთში, ჩინეთში და სხვა ქვეყნებში MSCI Emerging Markets Index .
სასაზღვრო ბაზრები მიზნად ისახავს პატარა ქვეყნებს, როგორიცაა არგენტინა, მაროკო,
თქვენ უნდა ინვესტირებას ორმხრივი ნაცვლად აქციების, თუ არ გვინდა კვლევა თითოეული კომპანიის ფინანსური განცხადებები. ურთიერთდახმარების სახსრები ასევე უზრუნველყოფს მყისიერ დივერსიფიკაციას. აქედან გამომდინარე, ურთიერთდახმარების სახსრები ნაკლებად სარისკოა ვიდრე ინდივიდუალური აქციები.
თუ ერთი კომპანია გაკოტრდება, მაშინ თქვენ არ კარგავთ თქვენს ინვესტიციას. ამის გამო, ურთიერთდახმარების სახსრები ითვალისწინებს საფრთხის გარეშე ზოგიერთი საფონდო ინვესტიციის განხორციელებას.
ბონდის ფონდები
ბონდის სახსრები იბეგრება ფასიანი ქაღალდებით, რომლებიც ფიქსირებულ შემოსავალს დააბრუნებენ. 2008 წლის ფინანსური კრიზისის შემდეგ ისინი პოპულარული გახდა. ინვესტორები, რომლებიც დაიწვა 2008 წლის საფონდო ბაზრის ავარიის დროს უსაფრთხოდ. ისინი ობლიგაციებს იზიდავენ, მიუხედავად დაბალი საპროცენტო განაკვეთებისა.
უსაფრთხოა ფულის ბაზარი . ისინი ყიდულობენ სადეპოზიტო სერტიფიკატებს , მოკლევადიანი სახაზინო ვალდებულებებს და სხვა ფულის ბაზრის ინსტრუმენტებს . მას შემდეგ, რაც ისინი იმდენად უსაფრთხო, ისინი გთავაზობთ ყველაზე დაბალი დაბრუნების. თქვენ შეგიძლიათ მიიღოთ ოდნავ მაღალი დაბრუნების გარეშე რისკის გრძელვადიანი სახელმწიფო ვალის და მუნიციპალური ობლიგაციები .
უმაღლესი ბრუნვები და მაღალი რისკები ხდება კორპორატიული ბონდის სახსრებით. რისკიანი ობლიგაციები ფლობენ მაღალი სარგებლის ობლიგაციებს . როგორც Fed აღნიშნავს საპროცენტო განაკვეთები , შეიძლება გამოიწვიოს დეფოლტის.
ზოგიერთი ფონდი განსხვავდება მოკლევადიანი, საშუალოვადიანი და გრძელვადიანი ობლიგაციების შორის. მოკლევადიანი სახსრები უფრო უსაფრთხოა, მაგრამ ქვედა დაბრუნება. გრძელვადიანი ობლიგაციები საფრთხის წინაშე დგას, რადგან ისინი უფრო გრძელდება, მაგრამ უფრო მაღალ დაბრუნებას სთავაზობენ.
ბევრი ობლიგაციები ფლობენ იგივე ობლიგაციებს. თუ ერთი მენეჯერი ამ ბონდის გაყიდვას იწყებს, სხვებიც ამას გააკეთებენ.
მაგრამ ამ ობლიგაციებისთვის ბევრი მყიდველი არ იქნება. დაბალი ლიკვიდობა აიძულებს ფასების შემცირებას კიდევ უფრო დაბალია. ობლიგაციები ექვემდებარება იმავე არასტაბილურობას, როგორც აქციებსა და საქონელს. ეს შეიძლება გამოიწვიოს გაყიდვა, რომელიც შეიძლება გაანადგუროს ბევრი სახსრები. ამ სცენარის მაგალითები 2014 წლის ოქტომბერში ობლიგაციების " ფლეშ ავარიის " დროს მოხდა.
აქტიურად მართავს ვერდს Exchange Traded Funds
ყველა ფულადი სახსრები აქტიურად არის მოქნილი ან გაცვლითი ვაჭრობა . აქტიურად მართული სახსრები აქვს მენეჯერს, რომელიც გადაწყვეტს, რომელი უსაფრთხოების ყიდვა და გაყიდვა. მათ, როგორც წესი, აქვთ მიზანი მენეჯერის საინვესტიციო გადაწყვეტილების ხელმძღვანელობით. მმართველი ცდილობს, გამოაშკარავოს მათი ფასიანი ქაღალდები სავაჭრო ფასიანი ქაღალდებით. შედეგად, მათი საფასური უფრო მაღალია. შედეგად, ისინი უნდა აღემატებოდეს როგორც ინდექსსა და მათ უფრო მაღალ ფასებს.
გაცვლა-გაცვლადი სახსრები შეესაბამება მაჩვენებელს. მას შემდეგ, რაც მათ არ სჭირდებათ ბევრი სავაჭრო, მათი ხარჯები დაბალია.
შედეგად, ეს თანხები 2008 წლის ფინანსური კრიზისის შემდეგ უფრო პოპულარული გახდა.
დადებითი და უარყოფითი მხარეები
ურთიერთდახმარების სახსრები ნაკლებად არის რისკი, ვიდრე ინდივიდუალური ფასიანი ქაღალდების შეძენა, რადგან ისინი დივერსიფიცირებული ინვესტიციები არიან . ეს იმას ნიშნავს, რომ თქვენ არ ხართ დამოკიდებული ინდივიდუალურ საფონდო ან ობლიგაციებზე და მის ფუძემდებლურ კომპანიაში. თუ რომელიმე კომპანია გაკოტრდება, თქვენ ფლობენ ბევრ სხვა აქციას, რომ დაიცვას თქვენი ინვესტიცია.
აქტიურად მართული სახსრები მოგცემთ პროფესიული საფონდო კრეფის და პორტფელის მენეჯმენტის სარგებელს. თქვენ არ უნდა გამოიკვლიოთ ათასობით კომპანია. მენეჯერები არიან ექსპერტები თითოეულ სფეროში. თითქმის შეუძლებელი იქნებოდა, რომ გახდეთ ექსპერტი იმ ყველა სფეროში, სადაც გსურთ ინვესტიცია.
მაგრამ ის ჯერ კიდევ დიდი დრო სჭირდება ურთიერთშეთანხმების შესწავლას. იმისათვის, რომ ეს უარესი, მენეჯერები სახსრების შეცვლის. როდესაც ეს მოხდება, შეიძლება გავლენა იქონიოს თქვენი ფონდის შესრულებაზეც, თუკი სექტორში კარგად მუშაობს. ეს მნიშვნელოვანია, რადგან მენეჯერები მუდმივად შეიცვლება აქციების მფლობელები. მაშინაც კი, თუ თქვენ პროსპექტს გადახედავთ, შეიძლება არ აისახოს მიმდინარე საფონდო საკუთრებაზე. თქვენ არ იცით, რას ყიდულობთ კონკრეტულად, ასე რომ თქვენ ეყრდნობიან მენეჯერის გამოცდილებას.
პროსპექტი აფრთხილებს, რომ წარსული შესრულება არ არის მომავალი დაბრუნების გარანტია. მაგრამ წარსული შესრულება არის ყველაფერი, რაც უნდა წახვიდე. არსებობს კარგი შანსი, რომ ფონდი, რომელიც წარსულში ბაზარზე უკეთესად აისახა მომავალში. ეს განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია, თუ მენეჯერი ცვლის.
ყველაზე მნიშვნელოვანი მინუსი ისაა, რომ ურთიერთდახმარების სახსრები ყოველწლიური მენეჯმენტის საფასურს დააკისრებს. ეს გარანტიას იძლევა, რომ ისინი უფრო მეტ ფასად ეღირება. ეს მოსაკრებლები ხშირია პროსპექტის რამდენიმე ადგილას.
კარგი ფულადი სახსრების შერჩევა , თქვენ მიიღებთ თქვენს საინვესტიციო მიზნებს. ხართ თუ არა გადარჩენა საპენსიო ან გათვალისწინებით ზოგიერთი დამატებითი ნაღდი წვიმიანი დღე? საფონდო თანხები საუკეთესო იქნება გრძელვადიანი საპენსიო ინვესტიციისთვის, ხოლო ფულის ბაზრის ფონდი საუკეთესოა მოკლევადიანი დანაზოგისთვის. მუშაობა დამოწმებული ფინანსური დამგეგმავი . იგი დაგეხმარებათ განსაზღვროს თქვენი საუკეთესო აქტივების განაწილება და საინვესტიციო სტრატეგია.
ურთიერთდახმარების ფონდები
ურთიერთდახმარების სახსრები ასობით კომპანიას მართავს, რომლებსაც ასობით ფული აქვთ. უმეტესი კომპანიები ყურადღებას ამახვილებენ კონკრეტული სტრატეგიებისგან, რომ ხალხიდან გამოირჩეოდნენ. აქ არის ყველაზე მსხვილი 10 უმსხვილესი ფონდის კომპანიები, მათი მიდგომით:
- ვანგარდი - დაბალი მართვის საფასური.
- ერთგულება - სრული ფინანსური მომსახურება.
- ამერიკული - კონსერვატიული საინვესტიციო სტრატეგია, რომელიც გრძელვადიან საინვესტიციო ვადებშია.
- Barclays - სამიზნე პროფესიონალი, არა ინდივიდუალური, ინვესტორები.
- ფრანკლინ ტაბილტონტონი - ობლიგაციები, განვითარებადი ბაზრები და ღირებულებები.
- PIMCO - ბონდის სახსრები.
- T. Rowe ფასი - არ დატვირთვის სახსრები.
- სახელმწიფო ქუჩა - სამიზნე პროფესიონალი, ინდივიდუალური არ არის, ინვესტორები.
- Oppenheimer - აქტიურად მართვადი სახსრები.
- Dodge & Cox - გრძელვადიანი საინვესტიციო ვადები.
როგორ ურთიერთდახმარების ფონდები ეკონომიკის გავლენას ახდენს
ურთიერთდახმარების სახსრები აშშ-ის ფინანსურ ბაზრებზე არსებითი კომპონენტია. კარგი ურთიერთდახმარების ფონდი ასახავს თუ როგორ ხდება ინდუსტრია ან სხვა სექტორში. ურთიერთდახმარების ფონდები ყოველდღიურად იცვლება. ეს აჩვენებს ფონდის პორტფელში აქტივების ღირებულებას. ეკონომიკა ბევრად უფრო იმოძრავებს, რომ ფონდში ფართო ვარიაციები ყოველთვის არ ნიშნავს იმას, რომ სექტორმა გაცილებით მეტი ხსნის. მაგრამ თუ ორმხრივი ფონდის ფასი დროთა განმავლობაში მცირდება, მაშინ კარგი ფსონია, რომ ინდუსტრია, რომელიც ამუშავებს, უფრო ნელა იზრდება.
მაგალითად, მაღალტექნოლოგიურ აქციებზე ორიენტირებული ორმხრივი ფონდი 2000 წლის მარტამდე იქნებოდა, როდესაც ტექნიკური ბუშტი ადიდებული იყო. როგორც ინვესტორები მიხვდნენ, რომ მაღალტექნოლოგიური კომპანიები არ დაბრუნებდნენ მოგებას, დაიწყეს აქციების გაყიდვა. შედეგად, ურთიერთდახმარების ფონდები შემცირდა. როგორც ფულადი სახსრები და საფონდო ფასები დაეცა, მაღალტექნოლოგიურ კომპანიებს კაპიტალიზაცია არ შეეძლოთ. ბევრი წავიდა ბიზნესიდან. ამ გზით, საფონდო ურთიერთდახმარების ფონდები და აშშ-ის ეკონომიკა ერთმანეთთან დაკავშირებულია.