ფასი / მოგება ზრდის (PEG) თანაფარდობა მოგვითხრობს მეტი P / E მარტო
P / E თანაფარდობა საფუძვლები
სწრაფი მიმოხილვისთვის და იმიტომ, რომ ეს PEG კოეფიციენტის ძირითადი კომპონენტია - გახსოვდეთ, რომ P / E გამოითვლება მიმდინარე აქციის აღებით და გაყოფა ერთ აქციაზე (EPS).
ეს რიცხვი საშუალებას გაძლევთ შეადაროთ საფონდო ფარდობითი ღირებულება და განსაზღვროს, თუ საფონდო ფასი არის მაღალი ან დაბალი მის შემოსავლებთან მიმართებაში.
ფასი / მოგება ზრდის (PEG) თანაფარდობა
რა ფასი / მოგება ზრდის თანაფარდობა საშუალებას გაძლევთ გააკეთოთ, რათა დადგინდეს საფონდო ღირებულების გათვალისწინებით კომპანიის მოგება ზრდა. ეს წინგადადგმული კომპონენტი საშუალებას იძლევა PEG- ის თანაფარდობა მოგვაწოდოთ საფონდო ფუნდამენტების სრულ სურათს, ვიდრე მხოლოდ P / E.
PEG გამოითვლება P / E- ის მიღებით და გაყოფა დაგეგმილი ზრდის შემოსავლით, ან ...
PEG = შემოსავლებზე საპროცენტო განაკვეთი / დაგეგმილი შემოსავალი ზრდა
მაგალითად, 20-ის P / E- ის საფონდო და 10% -იანი მოგება ზრდის მომავალ წელს 10% -იანი იქნება PEG- ის თანაფარდობა 2 (როგორც 10/2-ის პროგნოზირებული შემოსავლების ზრდის მიხედვით 20 / P / E). ქვედა PEG თანაფარდობა, უფრო მარაგი შეიძლება undervalued შედარებით მისი მოგება პროგნოზები.
პირიქით, უფრო მაღალი რიცხვი უფრო სავარაუდოა, რომ ეს არის მარაგი.
P / E თანაფარდობა PEG- ის თანაფარდობით
PEG- ის გამოყენებით საფონდო P / E- ს შეუძლია სრულიად განსხვავებული სიუჟეტი გითხრათ ვიდრე P / E- ს გამოყენება.
საფონდო ძალიან მაღალი P / E შეიძლება ჩანდა, როგორც overvalued და არა კარგი ყიდვა. იმავე საფონდოზე გაანგარიშება PEG კოეფიციენტი - ვარაუდობს, რომ მას აქვს კარგი ზრდის შეფასებები - ფაქტობრივად გამოიმუშავებს ქვედა რაოდენობას, რაც იმაზე მიუთითებს, რომ მარაგი შეიძლება კვლავ კარგი ყიდვა იყოს.
საპირისპიროც ასეა. თუ თქვენ გაქვთ საფონდო ძალიან დაბალი P / E თქვენ შეიძლება ლოგიკურად ვივარაუდოთ, რომ ეს არის undervalued. მაგრამ თუ მოგების ზრდა არ არის დაგეგმილი არსებითად გაზრდის, შეგიძლიათ მიიღოთ PEG- ის თანაფარდობა, რომელიც, ფაქტობრივად, მაღალია, მიუთითებს იმაზე, რომ თქვენ უნდა მიიღოთ საფონდო შესყიდვა.
ქვედა ხაზი
ნედლი რიცხვი მეტი ან undervalued PEG კოეფიციენტი მერყეობს ინდუსტრიის ინდუსტრიაში, მაგრამ ზოგადი წესი thumb ის არის, რომ PEG ქვემოთ ერთი ოპტიმალური.
როგორც ყველა ფუნდამენტურ ანალიზს, რიცხვები შეიცვლება შეყვანის მონაცემების მიხედვით. მაგალითად, PEG კოეფიციენტი შეიძლება იყოს ნაკლებად ზუსტი თუ ისტორიული ზრდის ტემპის გამოყენებისას, როდესაც მომავალი ზრდის ტემპები უფრო მეტად (ან ნაკლები) იქნება. როგორც ყოველთვის, ნაგავი, ნაგავი გარეთ.
უფრო ფუნდამენტური ანალიზის გამოთვლები
- Earnings per Share - EPS
- ღირებულება შემოსავლების თანაფარდობა - P / E
- ფასი წიგნი -P / B