გეოპოლიტიკური რისკი არის ინვესტორების შემობრუნება
ამ სტატიაში ჩვენ შევხედავთ სამი რჩევა გეოპოლიტიკური რისკების მართვისთვის.
# 1 - Watch for ფრენის უსაფრთხოება
დიდი გეოპოლიტიკური კონფლიქტის ყველაზე გავრცელებული რეაქცია არის უსაფრთხოება ფრენისთვის. მაგალითად, ეკონიმიკატები დრამატული ვარდნისა და კაპიტალის გადატანას განიცდიან სახელმწიფო ობლიგაციებში და საიუველირო საქონელს, როგორიცაა ოქრო. იაპონიის იენი და შვეიცარიული ფრანკი ასევე ცნობილია უსაფრთხო თავშესაფარი ვალუტებით, რომლებიც, როგორც ჩანს, კაპიტალის მოზიდვა გაურკვეველი დროის განმავლობაში. სინამდვილეში, შვეიცარიული ფრანკი იყო ევროში, რათა სუვერენული ვალის კრიზისის დროს მადლიერება გამოეწვია.
ასევე არსებობს მთელი რიგი "საფინანსო" ფრენები იმ უსაფრთხოებისთვის, რომლებიც შეიძლება გამოყენებულ იქნას, მათ შორის CBO- ს არასტაბილურობის ინდექსი (VIX), მოკლე სავალუტო გაცვლითი-მოვაჭრეები (ETFs), ან განათავსოთ პარამეტრები. ხშირ შემთხვევაში, გეოპოლიტიკური კონფლიქტის რისკი შეიძლება იხილოთ VIX ვარიანტებისა და ფიუჩერსების ბაზრებზე. ინვესტორებმა შეიძლება ასევე შეძლონ პორტფელის დაფარვის შესაძლებლობა და შეამცირონ საფრთხის რისკი, ხოლო სპეკულატორებმა შეიძლება შეძლონ მოკლევადიანი ETF- ები შეიძინონ ნებისმიერი შემოდგომაზე.
# 2 - სასაქონლო ზემოქმედება იცვლება
გეოპოლიტიკური კონფლიქტები შეიძლება სერიოზულ გავლენას იქონიოს სასაქონლო ფასებზე. მაგალითად, ნავთობის ფასი 2003 წელს ბარელზე საშუალოდ 30 დოლარამდე გაიზარდა და ერაყის ომიდან 100 დოლარამდე აჭარბებდა, 2008 წლის წინ მომხდარი სხვა გეოპოლიტიკური მოვლენების სერია. ნავთობპროდუქტების მწარმოებელმა მსხვილ მწარმოებელმა და ვარდნა გამოიწვია მიწოდების შეფერხების პოტენციალიდან გამომდინარე, რაც ფასების ზრდას გამოიწვევს.
ბევრი სხვა გეოპოლიტიკური რისკი ნავთობის ფასებზე დიდი გავლენას არ ახდენს. მაგალითად, ევროპის სუვერენული ვალის კრიზისი უფრო დიდი გავლენა ჰქონდა ვალუტებსა და ობლიგაციებზე, ვიდრე საქონელს. ინვესტორებმა უნდა გაითვალისწინონ მოცემული ქვეყნის სასაქონლო ზემოქმედება, რომ კრიზისი გავლენას ახდენს და შემდეგ განსაზღვრავს გლობალურ ბაზრებზე ზემოქმედების გავლენა. ახლო აღმოსავლეთში ნედლი ნავთობის მწარმოებელ ქვეყნებს შორის ყველაზე დიდი საქონელია.
# 3 - დივერსიფიკაცია კარგი დაცვაა
გეოპოლიტიკური რისკების ძლიერი დაცვა ხშირად ძლიერი დივერსიფიკაციაა . აქციების, საქონელებისა და ობლიგაციების არსებობის შემთხვევაში, ინვესტორებს შეუძლიათ ნებისმიერი დრამატული დაყოვნების შემცირება ინდივიდუალური აქტივების კლასში. აქვე აღსანიშნავია ისიც, რომ ეკვივალენტები გრძელვადიან ინფლაციასა და ეკონომიკურ ზრდასთან შედარებით აღწევენ, ხოლო საქონელი მხოლოდ მიწოდებისა და მოთხოვნის ფასეულობებს აფასებს. ეს იმას ნიშნავს, რომ ესეები შეიძლება იყოს პორტფელის უფრო დიდი წილი.
რაც შეეხება გეოპოლიტიკური რისკებს ნებისმიერ ქვეყანაში, საერთაშორისო დივერსიფიცირებულ პორტფელს შეუძლია შეამციროს აქტივების კორელაცია. მაგალითად, ლათინურ ამერიკულ ბაზრებზე არსებული კრიზისი, ალბათ, გავლენას ვერ ახდენს ინდოეთის ეკვივალენტებზე.
ETF- ების გამოყენება, ინვესტორებს შეეძლება დივერსიფიკაციის ამ დონეს მათი პორფოფილების შედარებით მარტივად ჩამოყალიბება.
ძირითადი Takeaway ქულები
- გეოპოლიტიკური რისკები მუდმივად ვითარდება საერთაშორისო ინვესტორებისთვის, რის შედეგადაც ბევრი რისკი შეიძლება მწვავე იყოს 2016 წელს.
- გარკვეული აქტივების კლასებზე გეოპოლიტიკური კონფლიქტების გავლენა მერყეობს ქვეყნების დამოკიდებულებისა და გლობალური რისკის გათვალისწინებით.
- დივერსიფიკაცია არის ძლიერი დაცვა გეოპოლიტიკური რისკებისგან, ვინაიდან ერთი აქტივების კლასში დანაკარგები ნაწილობრივ ნაწილობრივ შეიწოვება მეორეში.