Ინვესტირება ობლიგაციებში

წლების მანძილზე ინვესტორებს უთხრეს, რომ აქციები გრძელვადიანი დანაზოგის საუკეთესო სატრანსპორტო საშუალება იყო და დღესაც გრძელდება ათასწლეულის მანძილზე ორი ბაზრის კრიზისის ფონზე. მაგრამ ის, ვინც ობლიგაციების როლს აფასებს, შესაძლოა მნიშვნელოვანი შესაძლებლობები იყოს. ფაქტობრივად, ობლიგაციები ისეთივე მნიშვნელოვანია, როგორც არასდროს. აქ არის მოკლე მიმოხილვა ოთხი მნიშვნელოვანი მიზეზის გამო, რომ განიხილოს ობლიგაციები:

შემოსავალი

მიუხედავად იმისა, რომ ბევრი ინვესტიცია უზრუნველყოფს შემოსავლის გარკვეულ ფორმას, ობლიგაციები, როგორც წესი, ყველაზე მაღალი და საიმედო შემოსავლის ნაკადს სთავაზობენ. მიუხედავად იმისა, რომ დროდადრო განაკვეთები დაბალია, ჯერ კიდევ არსებობს ბევრი ვარიანტი (როგორიცაა მაღალი სარგებელი ობლიგაციები ან განვითარებადი საბაზრო დავალიანება ), რომ ინვესტორებს შეუძლიათ გამოიყენონ პორტფელის მშენებლობა, რომელიც დააკმაყოფილებს მათ შემოსავალს. უმნიშვნელოვანესია, დივერსიფიცირებული ობლიგაციების პორტფოლიოს შეუძლია უზრუნველყოს ღირსეული შემოსავალი, ვიდრე აქციები არასტაბილურობის, ვიდრე უმაღლესი წილი, ვიდრე ფულის ბაზარი ან საბანკო ინსტრუმენტები. ობლიგაციები ამიტომ პოპულარული ვარიანტია მათთვის, ვინც უნდა იცხოვრონ თავიანთი საინვესტიციო შემოსავლისგან.

დივერსიფიკაცია

თითქმის ყველა ინვესტორი მოისმინა ფრაზა "არ კეთდება თქვენი კვერცხი ერთი კალათაში." ეს შეიძლება იყოს კლიშე, მაგრამ მისი დროში გამოცდილი სიბრძნე მაინც. დროთა განმავლობაში, უფრო მრავალფეროვანი დივერსიფიკაცია ინვესტორებს უკეთეს რისკებთან მორგებული დაბრუნების საშუალებას მისცემს (სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, რისკის ოდენობის თანხის დაბრუნების რაოდენობა), ვიდრე პორტფელი ვიწრო ფოკუსით.

უფრო მნიშვნელოვანია, რომ ობლიგაციები ხელს შეუწყობს არასტაბილურობის შემცირებას - კაპიტალის შენარჩუნებას - აქციების ინვესტორებს, როდესაც საფონდო ბაზარი იკლებს.

ძირითადი პრინციპების დაცვა

ფიქსირებული შემოსავლის ინვესტიციები ძალიან სასარგებლოა იმ ადამიანებისათვის, რომლებიც უახლოვდება იმ წერტილს, სადაც მათ უნდა გამოიყენონ ფულადი სახსრები, მაგალითად, ინვესტორი ხუთი წლის განმავლობაში საპენსიო ან ვინმეს, რომელსაც სჭირდება შვილის კოლეჯის ფონდის დასაფარავად სკოლაში გადახდა.

მიუხედავად იმისა, რომ აქციების დროს შეიძლება განიცდიან უზარმაზარ არასტაბილურობას მოკლე პერიოდში - როგორიცაა 2001-2002 წლების კრიზისის ან 2008 წლის ფინანსური კრიზისი - დივერსიფიცირებული ობლიგაციების პორტფელი გაცილებით ნაკლებად განიცდის მცირე დანაკარგებს მოკლე პერიოდში. შედეგად, ინვესტორები ხშირად გაზრდებიან შემოსავალს ფიქსირებული შემოსავლისთვის და ამცირებენ მათი თანხების განაღდებას, რადგან ისინი თავიანთ მიზანს უახლოვდებიან.

პოტენციური საგადასახადო უპირატესობები

გარკვეული სახის ობლიგაციები შეიძლება სასარგებლო იყოს მათთვის, ვისაც უნდა შეამცირონ საგადასახადო შეღავათები . მიუხედავად იმისა, რომ საბანკო ინსტრუმენტების შემოსავალი, ფულადი სახსრების ბაზრის ფონდები და აქციები საგადასახადოა, გადასახადების გადავადებული ანგარიშში არ შედის, მუნიციპალური ობლიგაციების ინტერესი იბეგრება ფედერალური დონეზე და ინვესტორებისთვის, რომლებიც ფლობენ მუნიციპალურ ბონას სახელმწიფო, სადაც ისინი ცხოვრობენ, სახელმწიფო დონეზე. გარდა ამისა, აშშ-ის ხაზინაში შემოსავალი სახელმწიფოსა და ადგილობრივ დონეზე საგადასახადოა. მიუხედავად იმისა, რომ ყოველთვის არ არის გონივრული ინვესტიცია საგადასახადო შეღავათიანი ფასიანი ქაღალდებით, განსაკუთრებით ინვესტორებისთვის ქვედა საგადასახადო ფრჩხილებში, ფიქსირებული შემოსავლის სამყარო გთავაზობთ რამდენიმე მანქანას ინვესტორებს შეუძლიათ გამოიყენონ საგადასახადო ტვირთი.

ქვედა ხაზი

ობლიგაციები არ აკეთებენ საინტერესო საუბრებს სადილზე, და ისინი არ იღებენ პროპორციულ დაფარვას საფონდო თანხებთან შედარებით ფინანსურ პრესაში.

მიუხედავად ამისა, ობლიგაციები ემსახურება ფართო სპექტრი გამოყენების ინვესტორებს ყველა ზოლები.

პასუხისმგებლობის შეზღუდვის განაცხადი : ამ საიტზე ინფორმაცია მხოლოდ დისკუსიის მიზნებისთვისაა გათვალისწინებული და არ უნდა იქნეს გაგებული საინვესტიციო კონსულტაციის სახით. არავითარ გარემოებებში ეს ინფორმაცია არ წარმოადგენს რეკომენდაციებს ფასიანი ქაღალდების ყიდვა-გაყიდვაზე. ისაუბრეთ ფინანსურ მრჩეველთან და საგადასახადო კომპანიასთან ინვესტირების დაწყებამდე.