შესყიდვის მეთოდი
უმნიშვნელო განსხვავებაა იმით, რომ ინვესტორებს შეუძლიათ შეიძინონ ურთიერთდახმარების ფონდები ETF- სთან შედარებით.
ურთიერთდახმარების სახსრები, როგორც წესი, პირდაპირ ყიდულობს გაცემულ კომპანიას ან ფინანსურ მრჩეველს, მაგრამ ისინი ასევე ხელმისაწვდომია საბროკერო ანგარიშებით. მიუხედავად იმისა, რომ ბევრი საფასური არ იტვირთება ტვირთის ან შემდგომი შესყიდვის ხარჯები, ინვესტორი, რომელიც არ გადაიხდის გაყიდვების საკომისიოს, მკაცრი დაჭერა იქნება ETF- ების შესრულების შემდეგ, როდესაც ამ საფასურის გამოქვითვა ხდება მათი დაბრუნებისას. ETF- ს არ აქვს ტვირთის დატვირთვა, რაც პლუსა, მაგრამ მათ აქვთ გარიგების ბრალდება, რადგან ისინი ყიდულობენ და გაყიდვენ ისევე როგორც აქციებს. ეს ასევე მოითხოვს ინვესტორს საბროკერო ანგარიშის შესაქმნელად, რაც მათ აუცილებლად არ უნდა გააკეთონ ორმხრივი ფონდის შესაძენად.
ინვესტორები უნდა ითვალისწინებდნენ ამ ხარჯებს (იტვირთება და საბროკერო გადასახადი) თავიანთი აზროვნებისას, როდესაც შეფასდებიან ETF- ის ურთიერთდახმარების ფონდის ხარჯები და სარგებელი.
ღირს
ხარჯები ძირითადი განსხვავებაა ორმხრივი სახსრებისა და ETF- ს შორის. საშუალო ბონდის საერთო ფონდს აქვს წლიური ხარჯების კოეფიციენტი 0.61%, მაგრამ საშუალო ბონდის ETF- ს ხარჯების კოეფიციენტი 0.40% შეადგენს.
21 საბაზისო წერტილის (0.21 პროცენტული პუნქტი) განსხვავება შეიძლება არ იყოს გასაკვირი, მაგრამ დროთა განმავლობაში შეიძლება მნიშვნელოვანი გავლენა იქონიოს ბრუნვის შედეგად გამოწვეულმა შედეგებმა ამ დამატებულმა ღირებულებამ წლის შემდეგ. უმაღლესი საფასური განსაკუთრებით შეშფოთებულია ობლიგაციების სახსრებით, სავარაუდოდ, წლიური ანაზღაურება მოკრძალებულია და 0.21 პროცენტული პუნქტი შეიძლება იყოს ინვესტორის მოგების მაჩვენებელი.
ეს კიდევ უფრო მეტია გათვალისწინებული, ვიდრე ახლა მაღალი ხარისხის ფასიანი ქაღალდების ულტრა-დაბალი შემოსავალი .
შესრულება
ქვემოთ მოყვანილი ცხრილი გვიჩვენებს, რომ 2014 წლის 30 ივნისის ბოლოდან სამი და ხუთწლიანი პერიოდის განმავლობაში ბონდის სახსრებისა და ბონდის ETF- ის შედარებითი ბრუნვა აჩვენებს კონკრეტულ კატეგორიებს.
გაითვალისწინეთ, რომ რიგ შემთხვევებში ხუთწლიანი პერიოდის განმავლობაში ამ კატეგორიის მცირე ზომის ნიმუშები ჩანერგილია. მაგალითად, იყო შედარებით რამდენიმე ულტრაშორტიანი ტერმინი ბთუ-ს ETF- ები, რომლებიც ხელს უწყობენ ამ კატეგორიაში შესრულების დიდ უთანხმოებას.
Mutual ფონდის მონაცემები sourced საწყისი მორნინგსტარის კატეგორიის ბრუნდება გვერდი, ETF ბრუნდება არიან ETF ცენტრი Yahoo! ფინანსები
| კატეგორია | 3-წლიანი დაბრუნება | 5 წლის დაბრუნება |
| Ultrashort Term Bond (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 0.93% | 1.67% |
| Ultrashort Term Bond (ETFs) | 0.95% | 0.34% |
| მოკლევადიანი ბონდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 1.85% | 3.21% |
| მოკლევადიანი ობლიგაციები (ETFs) | 1.96% | 2.68% |
| შუალედური ტერმინი ბონდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 4.08% | 6.02% |
| შუალედური ტერმინი ბონდი (ETFs) | 3.38% | 4.64% |
| მუნიციპალური ნაციონალური მოკლე (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 1.63% | 2.16% |
| მუნიციპალური ნაციონალური მოკლე (ETFs) | 1.26% | 1.65% |
| მუნიციპალური ეროვნული შუალედური (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 4.23% | 4.96% |
| მუნიციპალური ეროვნული შუალედური (ETFs) | 4.37% | 5.43% |
| მუნიციპალური ეროვნული გრძელი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 5.61% | 6.06% |
| მუნიციპალური ეროვნული გრძელი (ETFs) | 6.04% | 6.25% |
| მაღალი სარგებელი მუნდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 7.21% | 8.51% |
| მაღალი სარგებელი Muni (ETFs) | 7.45% | 8.47% |
| ინფლაცია დაცული (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 2.63% | 4.88% |
| ინფლაცია დაცულია (ETFs) | 3.22% | 5.43% |
| კორპორატიული ბონდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 6.17% | 8.50% (7/11) |
| კორპორატიული ბონდი (ETFs) | 6.18% | 7.67% |
| მაღალი სარგებელი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 8.24% | 12.57% |
| მაღალი სარგებელი (ETFs) | 7.82% | 11.90% |
| საბანკო სესხი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 5.06% | 7.77% |
| საბანკო სესხი (ETFs) | 4.95% | n / a |
| მსოფლიო ბონდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 3.43% | 6.02% |
| მსოფლიო ბონდი (ETFs) | 3.27% | 3.61% |
| განვითარებადი ბაზრის ბონდი (ურთიერთდახმარების ფონდები) | 3.84% | 9.29% |
| განვითარებადი ბაზრის ბონდი (ETFs) | 3.10% | 9.98% |
შესრულების უპირატესობა ხელს უწყობს ურთიერთდახმარების ფონდებს, რაც შეიძლება გარკვეულწილად გასაკვირი იყოს, რაც ბოლო წლებში ETF- ის აქტივების სწრაფ ზრდას წარმოადგენს. ETF- ს შედარებით აქტიურად ახორციელებს ურთიერთდახმარების ფონდების დიდი პროცენტული მაჩვენებლები, ამიტომ მათი მოკრძალებული საქმიანობა მიუთითებს იმაზე, რომ ინვესტორები უფრო მაღალ ხარჯებს იღებენ.
ურთიერთდახმარების სახსრების კიდევ ერთი უპირატესობა ისაა, რომ მათი ფასები არ ხდება ბაზრის სტრუქტურებში პერიოდის განმავლობაში პორტფელის ფასიანი ქაღალდების ღირებულებიდან გათიშული, რაც შეიძლება მოხდეს ETF- თან.
ქვედა ხაზი: დარწმუნებული უნდა იყოს, რომ ყველა მოსაზრებები გამოიყურებოდეს ყურადღებით, გადაწყვეტილების მიღებისას, საგადასახადო საკითხების, საფასურისა და კონკრეტული თანხების გრძელვადიანი შედეგების ჩათვლით.