განმარტება, ისტორიული შესრულება და ანალიზი Mid-cap საფონდო ინვესტირება
S & P Mid Cap ინდექსი განმარტება
S & P Midcap 400 Index, რომელიც ასევე ცნობილია როგორც S & P 400, არის ინდექსი, რომელიც შედგება აშშ-ის აქციების შუა კაპიტალიზაციის დიაპაზონში.
სტანდარტისა და ღორის ვებსაიტის თანახმად, "S & P MidCap 400 ® უზრუნველყოფს ინვესტორებს შუა რიცხვებში მსხვილი კომპანიებისთვის, რომელიც მოიცავს აშშ-ის სააქციო ბაზრის 7% -ს და ცდილობს შეინარჩუნოს საშუალო ზომის კომპანიების ზუსტი ზომა რისკის და დაბრუნების მახასიათებლები ფართო შუა რიცხვებში cap სამყაროს მიმდინარე საფუძველზე. "
მორნინგსტარერის თქმით , "საშუალო კაპიტალიზაციის დიაპაზონი" 200 მლნ დოლარიდან 5 მილიარდი დოლარის საბაზრო ღირებულებით არის. ეს შეიძლება ჟღერდეს დიდი, მაგრამ კომპანიები არ არის ცნობილი, სანამ არ მიაღწევენ მრავალ მილიარდ მარკს. მინიშნებისა და შედარების მიზნით, შუა რიცხვებში კაპიტალურ შედუღებებში შეიძლება მოიცავდეს ზოგიერთ კომპანიას, რომელიც შეიძლება გსმენიათ, როგორიც არის მთელი სურსათის ბაზარი, ხოლო მსხვილი კაპიტალი, როგორიც არის Wal-Mart, კაპიტალიზაციის გაცილებით დიდია (2012 წელს 230 მილიარდი დოლარი). მცირე კაპიტალიზაციის კომპანიები არ არიან ცნობილი სახელები.
S & P 500 vs S & P 400 vs რასელ 2000 ინდექსები
თქვენ შეიძლება გაგიკვირდეთ შუა რიცხვებში კაპიტალის ინდექსების ისტორიული შესრულებით, შედარებით S & P 500 (მსხვილი cap stocks) და რასელ 2000 (მცირე cap stocks).
ჩარტებში შემდეგ ნომრებს ვიზიარებ რიცხვებზე:
| ინდექსი სახელი | 3-ჯერ დაბრუნება | 5-ჯერ დაბრუნება | 10-ჯერ დაბრუნება | 15-ჯერ დაბრუნება |
| S & P 500 | 10.9% | 13.4% | 6.4% | 9.3% |
| S & P 400 | 9.5% | 13.5% | 7.5% | 6.9% |
| რასელ 2000 | 7.9% | 13.1% | 6.9% | 8.6% |
ყოველივე ზემოაღნიშნულიდან გამომდინარე, 2017 წლის 31 იანვრის მდგომარეობით ყოველწლიური ბრუნვის სახით შეადგენს მონაცემებს. მორნინგსტარს, ინკ , Vanguard (VIMSX for Mid Cap 400) და iShares (IWM for Russell 2000). წარსული შესრულება არ არის მომავალი შედეგების გარანტია.
Mid-cap საფონდო შესრულებით ანალიზი
პირველი პუნქტი მე გავაკეთებ არის ის, რომ შუა რიცხვებში cap stocks outperform ორივე დიდი cap და მცირე cap აქციების გრძელვადიან პერსპექტივაში, რაც დასტურდება 15 წლის წლიური ბრუნდება. მაშინაც კი, თუ ამ თვეებსა თუ წლებს მომავალში კითხულობთ, რიცხვები საკმაოდ კარგად იციან. ეს ბრუნდება, 15 წელზე მეტ ხანს მიაღწევს მნიშვნელოვან და მნიშვნელოვან სხვა რამდენიმე მიზეზს:
- 2017 წლის 31 იანვრის დამთავრების 5 წლის განმავლობაში, 2009 წლის 9 მარტის დასაწყისში, ყველაზე მეტად ბალახის ბაზარი მოიცავს. დიდი რეცესიიდან გამოსვლა მნიშვნელოვნად შეესაბამება შუა რიცხვებში კაპიტალს. ხშირად, მცირე ზომის აქციებმა გამოიწვიეს აღდგენა აღდგენაში. ახლა არა.
- 15-წლიანი ბრუნვა 2000 წელს დაბრუნდა, 2007-2008 წლებში დათესულ ბაზარზე და დათვების ორივე მხარეს ორი ბალი ბაზრის უმეტესობა.
- კიდევ ერთხელ, მნიშვნელოვანია, რომ S & P Midcap 400 ინდექსს სცემს S & P 500 ინდექსს (მსხვილი cap stocks) და რასელ 2000 (მცირე cap stocks) მნიშვნელოვნად 15 წელზე მეტი პერიოდის განმავლობაში წარმოადგენდა წარმოუდგენლად მრავალფეროვან ჯვარი ეკონომიკურ საბაზრო პირობები.
ძირითადი Takeaways და სიფრთხილით ინვესტირებას Mid Cap აქციები
შუა რიცხვებში კაპიტალური საფონდო ბირჟა წარმოადგენს ინვესტიციის "ტკბილ ადგილზე", რადგან ბოლო 10-დან 20 წლამდე უმსხვილესი აქციების უმეტესობა შუალედური კომპანიები შეიძინა ბლოკბასტერული შერწყმის შეძენით.
გარდა ამისა, მსხვილი კაპიტალის აქციები (S & P 500) შეიცავს ბოლო ათწლეულის ყველაზე მსხვილი, ყველაზე დემონიზირებულ, ყველაზე ძლიერ ჰიტ სექტორს, ფინანსურ აქციებს. საბოლოოდ, მცირე cap stocks დიდწილად განიცდიდა სტიგმის ყოფნის "უმაღლესი რისკის" ფართობი და წარმოუდგენლად swings და ქვემოთ ფასები არ მივიღებთ პატარა cap stocks ქვედა უკიდურესი გაყიდვის გარემოში.
ამიტომ, და შემაჯამებელი, შუა რიცხვებში cap stocks არ აუცილებლად გააგრძელოს მათი დომინირება მომდევნო 15 წლის განმავლობაში, რადგან, როგორც მარკ ტვენი ასე eloquently განაცხადა, "ისტორია არ განმეორდება თავად, მაგრამ ეს რითმა." ინვესტორებს, რომელთაც სურთ მრავალფეროვნების დამატება ორმხრივი ფონდების აგრესიული პორტფელის შექმნისას, აუცილებლად უნდა გამოიყურებოდეს ფრთხილად შეხედულებისამებრ კაპიტალდაბანდებში, განსაკუთრებით ინდექსის სახსრები და გაცვლითი სავაჭრო ფონდები (ETF).
შუალედური სახსრები შეიძლება იყოს დივერსიფიცირებული პორტფელის ნაწილი, რომელიც მოიცავს სხვადასხვა კატეგორიის და სხვა აქტივობებს.
პასუხისმგებლობის შეზღუდვის განაცხადი: ამ საიტზე ინფორმაცია მხოლოდ დისკუსიის მიზნებისთვისაა გათვალისწინებული და არ უნდა იყოს მცდარი საინვესტიციო რჩევის სახით. არავითარ გარემოებებში ეს ინფორმაცია არ წარმოადგენს რეკომენდაციებს ფასიანი ქაღალდების ყიდვა-გაყიდვაზე.