გამოყენება ნათესავი ძალა ინდექსი გამოავლენს როდესაც ვაჭრობის
აქციების ციკლი
ყველა აქციების oscillate შორის overbought და oversold პირობები.
არ აქვს მნიშვნელობა ფუძემდებლური კომპანიის ხარისხის, ნებისმიერი საფონდო გაივლის პროგნოზირებადი ციკლი, მიუხედავად საბოლოო დანიშნულების.
სილამაზე ისაა, რომ თქვენ შეგიძლიათ მარტივად და სწრაფად შეამოწმოთ ნებისმიერი საფონდო 8 წამში, ან ნაკლები, რომ ნახოთ, თუ ძალიან ბევრი ყიდვის ან ძალიან ბევრი გაყიდვადი. რა არის მართლაც მნიშვნელოვანი თქვენთვის, რომ ეს პირობები თითქმის ყოველთვის გადატრიალდება - overbought აქციების დაეცემა, oversold აქციების მოიმატებს.
სინამდვილეში, თითოეული ინვესტიცია არსებობს ნეიტრალური დაბრუნების მცდელობაში - სახელმწიფო, რომელსაც არც მეტი გადახდა და არც ზედმეტი გადახდა აქვს. "ნორმალიზაციის" ძიებისას აქციები იმოქმედებენ პროგნოზირებულად დადგენილი ნორმების შესასრულებლად.
მაგალითად, თუ წარმოუდგენელი კომპანია (ყველაფერთან ერთად მათთვის მიდის), ფასები უფრო მაღალია, როგორც ინვესტორები, რომლებიც აქციების ფსკერზე იკავებენ, საინვესტიციო სწრაფად გაივლის overbought მდგომარეობას. მაშინაც კი, ყველაზე საოცარი აქციების საბოლოოდ მიაღწევს მათ პიკს, და ისინი შემცირება.
ეს ჩვეულებრივ შეესაბამება overbought მდგომარეობას - ძალიან ბევრი ადამიანი შეიძინა აქციები. როგორც წესი, ერთხელ, ვინც იყიდა შეძენა, გააკეთა მოთხოვნის უეცარი შემცირება ბათილად, რის გამოც აქციები დაეცემა.
იგივე ფლობს ჭეშმარიტი (თუმცა საპირისპიროდ) ზედმეტი აქციებისთვის. როდესაც ადამიანს სურს, რომ საკუთარი წილიდან გაძარცვდეს, პირობები გაიზრდება, რადგან ხელმისაწვდომი მიწოდების პირობები დგას (ვინაიდან ნაკლები აქციონერები ყიდულობენ გაყიდვას).
მაშინაც კი, ოდნავ შეძენა ყიდულობს ამ ეტაპზე შეიძლება გამოიწვიოს წილი ფასი მისაღებად მივიღებთ ბევრად უფრო მაღალ დონეზე.
მიუხედავად იმისა, რომ თემის წარმოუდგენლად გამარტივებული აქ ჩვენი მიზნებისათვის, უბრალოდ იციან, რომ:
- Oversold აქციები, როგორც წესი, გადაადგილება უმაღლესი ფარგლებში კვირაში (ან თვეში ყველაზე)
- Overbought აქციები, როგორც წესი, დაეცემა ფასი
- თქვენ შეგიძლიათ მარტივად და სწრაფად შეამოწმოთ სიტუაცია ნებისმიერი საფონდო
არსებობს რამდენიმე უფასო, ონლაინ ვებ პორტალები (ფინანსური საიტები), რომელიც გამოთვალეთ და აჩვენებს ყველა ამ მონაცემებს თქვენთვის, მარტივი ხაზის გრაფაში. ერთად 3 დაწკაპუნებით და 8 წამი, თქვენ იცით ზუსტად როგორ oversold ან overbought თქვენი აქციები და გაგრძელებით აქვს სიწმინდე თუ არა შემდეგი ნაბიჯი საფონდო ფასი იქნება უმაღლესი ან დაბალი.
ეს ყველაფერი შედარებითი სიმტკიცის ინდექსის გარშემო (RSI). RSI არის ტექნიკური ანალიზის იმპულსური მაჩვენებელი, რომელიც ასახავს ნომერს ნულოვანიდან 100-მდე. ნებისმიერი დონე 30-ზე მეტია, ხოლო RSI- ზე მეტი 70-ზე მეტია.
ამდენად, თუ IBM- ს RSI აქვს 25, შეგიძლიათ ვივარაუდოთ, რომ აქციები ძალიან სავარაუდოა, რომ გაიზარდოს მიმდინარე დონეები. იყო ძალიან დიდი გაყიდვები და ინვესტიციების მოშორებაზე ვინმემ გადაინაცვლა, დატოვა ძირითადად ახალი ინვესტორები, ან მათთვის ოპტიმისტური მსოფლმხედველობა კომპანიაში.
ამავე დროს, თუ IBM ჰქონდა RSI 70, ან თუნდაც მაღალი როგორც რაღაც დრამატული 85, მაშინ აქციები, როგორც წესი, ამისთვის დაღმავალ ზეწოლა. მყიდველები სხვა მყიდველებზე ფიქსირდება და აქციები უფრო მაღლა აიწევს, ვიდრე ... არ არიან. არსებობს თითქმის ყოველთვის ზუსტი მომენტი, ან გარდამტეხი წერტილი, სადაც მოთხოვნა მოულოდნელად dries up ნებისმიერი overbought მარაგი და საინვესტიციო იწყება slide.
ეს შეიძლება დაეხმაროს ფიქრობს, რომ ის, როგორც მიწოდების და მოთხოვნის საცალო პროდუქტი. როგორიც არ უნდა იყოს უახლესი fad შეიძლება იყოს, თუ არა ეს კომბოსტოს Patch თოჯინები, Swatch საათები, Beanie Babies, ან რასაც, ხალხი, როგორც წესი, ყიდვა გიჟები თავდაპირველად. მწარმოებლის ამ პროდუქტის აწარმოებს მათი მანქანები ან ასამბლეის ხაზი ზეგანაკვეთური შეხვდება მოთხოვნა.
შემდეგ პროდუქტი აღწევს წერტილს, სადაც მხოლოდ ერთი ყველას აქვს (ან რამდენიმე).
ეს შეიძლება იყოს შეფარდებული overbought სიტუაცია საფონდო.
მწარმოებლებს კვლავ უბიძგებენ იმ მოთხოვნებს, როგორიცაა გიჟები მოთხოვნილებების დაკმაყოფილებასთან დაკავშირებით, მაგრამ როდესაც ეს overbought მდგომარეობა მიაღწევს, ყიდულობს dries up. პროდუქტი ახლა ცვალებადია, სადაც ძალიან ბევრი ერთჯერადი პროდუქტი არსებობს.
საცალო, როგორც წესი, უნდა რადიკალურად ჩამოაგდეს მათი ფასები, უბრალოდ გასარკვევად ზოგიერთი მათი ინვენტარი overhang. საბოლოო ჯამში, ღრმა შეღავათები, რომლებიც წარმოიქმნება საწარმოო დანადგარებთან ერთად, ან შეაფერხონ პაუზა, შეამცირონ ინვენტარის ჭრილობა. თუ პროდუქციის ახალი მიწოდება მნიშვნელოვნად შემცირდა, მაგრამ ჯერ კიდევ არსებობს გარკვეული ზომიერი მოთხოვნა, ეს შეიძლება ზედმეტი პირობების შედარება.
არაფერია საფონდო ბაზარზე, მაგრამ შედარებითი სიძლიერის ინდექსის გამოყენება ერთ-ერთი ყველაზე საიმედო ტექნიკური ანალიზის მაჩვენებელია. RSI- ის აქციების ფასები და საქმიანობა მჭიდროდაა დაკავშირებული და ჩვეულებრივ ვაჭრობს თითქმის იდენტური მოდის.
როდესაც RSI სლაიდები, აქციები, როგორც წესი, უკვე დაიწყო საკუთარი შემოდგომაზე, ან თუ არა, ისინი ასე ცოტა ხნით. მეორე მხარეს მონეტა, როდესაც RSI ტენდენცია უფრო მაღალია, ასეც იქნება წილი ფასი (უმეტეს შემთხვევაში).
თქვენ არ გჭირდებათ იმის გაგება, თუ როგორ მუშაობს მანქანა, რათა შეძლონ მანქანა. ანალოგიურად, დანარჩენი დავრწმუნდი, რომ თქვენ შეგიძლიათ ისარგებლოს ნათესავი ძალა ინდექსი უბრალოდ იცის, რომ oversold აქციების თითქმის ყოველთვის ასვლა და overbought აქციების თითქმის ყოველთვის დაეცემა.
როგორც აღინიშნა, არსებობს რამდენიმე კარგი ფინანსური პორტალები, რომლებიც აჩვენებს RSI- ს ნებისმიერი აქციების შესამოწმებლად. ახლა, მოდით უბრალოდ გამოიყენოთ BigCharts.com, სადემონსტრაციო მიზნებისათვის.
შეიტანეთ ticker სიმბოლო ფორმა სფეროში (მაგალითად, MSFT, IBM, CCL, MCD და ა.შ.). შემდეგ დააჭირეთ ჩარტებში, ძირითადი სქემების ნაცვლად.
ამის შემდეგ შეგიძლიათ აირჩიოთ "ინდიკატორები" მარცხენა სვეტიდან, აირჩიეთ RSI "ქვედა ინდიკატორის 1" და დააჭირეთ ქვემოთ "ნახაზს". ეს უნდა განათავსოთ სავაჭრო ჩარტში, რომელიც გამოყენებულ იქნა რომელი საფონდო გამოყენებამდე, RSI- ის მნიშვნელობებით, როგორც ქვედა ხაზიდან ხაზის ქვედა ნაწილში.
თუ დაინახავთ, რომ შედარებითი სიძლიერის ინდექსი შეესაბამება 85-ს იმ კომპანიას, რომელიც შეგიძლიათ შეამოწმოთ, მოკლედ შეიძლება ითქვას, რომ წილი უახლოეს მომავალში უფრო დაბალია. მინიმუმ, თქვენ იცით, რომ კონკრეტული კომპანია ძალიან overbought.
მეორეს მხრივ, რა მოხდება, თუ თქვენ იპოვით RSI ღირებულება მხოლოდ 25 ან იმდენად, რომ კომპანია შეამოწმებს. ამ შემთხვევაში, აქციების მძიმედ oversold, და თითქმის ნებისმიერ სიტუაციაში დაინახავთ ყიდვის მოთხოვნა იზრდება ხოლო გაყიდვის მიწოდების dries up.
გახსოვდეთ, თითოეული საფონდო ცდილობს RSI- ის საბაზისო დონეს 50-მდე დაბრუნდეს. თითქოს, ზედმეტი ზარალი გამოდის გაყიდვამდე, სანამ წილი არ შედის შუაში. Overseold აქციების უნდა ველოდოთ გაიზარდა ყიდულობს სანამ RSI იწყება გადაადგილება RSI დონეზე 50 (რომელიც არც overbought ან oversold).
რა თქმა უნდა, როდესაც overbought პირობები დაიწყება უკან მიმართ ნეიტრალური დონე, ისინი თითქმის ყოველთვის დაენახა და ჩაყვინთვის შევიდა oversold ტერიტორიაზე. იმავდროულად, oversold აქციების ხშირად ზედმეტად სწორი, და დააყენებს კარგად overbought ტერიტორიაზე.
შედარებითი ძალა ინდექსი მაჩვენებელი ელასტიური ჯგუფის მსგავსად არის. შემდგომი ის გადადის 100 ან 0-ით, უფრო მძლავრი გაიზრდება მეორე მიმართულებით.
ამ მიზეზით, თქვენ იშვიათად ვნახავთ RSI- ს 80-ზე მეტი და კიდევ უფრო ნაკლებად საერთო 85-ს. თქვენ ასევე არ გამოირჩევა ძალიან დაბალი შედარებით ძალა, როგორიც არის 20-ზე ნაკლები.
მიუხედავად იმისა, რომ უკიდურესად overbought ან oversold მარაგი კიდევ უფრო overbought ან oversold, ასეთი შედეგი კიდევ უფრო ნაკლებად სავარაუდოა შემდგომი უკიდურესი RSI აღწევს. თეორიულად, ინვესტორს შეუძლია იხილოს შესანიშნავი სავაჭრო შედეგები, არაფრის გაკეთების გარდა, მხოლოდ RSI- ის აქციების შეძენისას.
რა თქმა უნდა, არ არსებობს ტექნიკური ანალიზის ინდიკატორი, რომელიც გამოიყენება ვაკუუმში. უფრო მეტიც, თითოეული ინსტრუმენტი უნდა იქნას გამოყენებული მრავალი სხვა ერთად , რათა მიიღოთ უფრო დიდი, ნათელი სურათის მომავალი ღირებულება საფონდო.
თუმცა, თუ იყო ერთი ტექნიკური ანალიზის ინსტრუმენტი, რომელიც შესაძლოა გამოყენებულ იქნას საკუთარი, ძალიან კარგად შეიძლება იყოს RSI. არც ერთი ინსტრუმენტი არ არის სულელი უსაფრთხოდ ან სრულიად საიმედოდ, მაგრამ RSI ბევრად უფრო სანდოა, ვიდრე თითქმის ყველა სხვა ინდიკატორი, რომელიც გამოიყენება.
შედარებითი სიძლიერის ინდექსის გამოყენების ყველაზე ეფექტური საშუალებაა დაეხმაროს მაღალი კალიბრის კომპანიებს შორის არჩევისას. თუ თქვენ ეძებთ რამდენიმე აბსოლუტურად შესანიშნავი აქციები, რომელთაგან ორივე მყარი ფინანსური სიტუაციები და შესანიშნავი მენეჯმენტის გუნდები, RSI დაგეხმარებათ გადაწყვიტოს მათ შორის.
გაითვალისწინეთ, თუ განსხვავება შედარებითი ძალა ინდექსი ღირებულებების უმნიშვნელოა, როგორიცაა 25 შედარებით 30, მაშინ RSI ნამდვილად არ უზრუნველყოფს რაიმე დიდი insights. თუმცა, სურათი 80-ის RSI ღირებულებით, ხოლო მეორეზე - 30-ს - უახლოეს მომავალში, სავარაუდოდ, ფასების შემცირებაა, ხოლო ეს უკანასკნელი ზედმეტია და უკან დაბრუნების გამო.
შედარება კომპანიებს შორის
როგორც ზემოთ აღვნიშნეთ, როდესაც თქვენ ეძებთ ორ (ან შესაძლოა სამი ან ხუთი ან რვა ...) კომპანიებს, RSI შეიძლება დაგეხმაროთ გადაწყვიტოს მათ შორის. ყველა სხვა რამ არის თანაბარი, საფონდო რომელიც აჩვენებს ყველაზე დაბალი RSI არის ერთერთი ჯგუფი, რომელიც ყველაზე oversold.
დაუცველი შესაძლებლობების იდენტიფიცირება
თუ თქვენ ეძებთ ინვესტირებას ზოგიერთი undervalued შესაძლებლობები, ეძებს აქციების ერთად RSI ღირებულებების 30 ან ნაკლები შეიძლება იყოს შესაბამისი ამოსავალი წერტილი.
გააზრება ფასი აქტივობა
ხშირად შეიძლება არ გესმოდეთ, რატომ არის გარკვეული აქციები ღირებულებაში. არ არსებობს მატერიალური სიახლე, და საერთო ბაზრები უკვე ასვლა.
თუ გადახედეთ RSI- ს, და ეს იყო ძალიან მაღალი და ბოლო რამდენიმე დღის განმავლობაში, ან კვირაში ჩამორჩება, შეიძლება ვივარაუდოთ, რომ ზედმეტი ნორმალიზება იწყება.
მიუხედავად იმისა, რომ RSI საკმაოდ საიმედოა, მით უმეტეს სხვა ტექნიკური მაჩვენებლებისაგან განსხვავებით, არსებობს ხარვეზი (ყოველთვის ჩანს, რომ ყველაფერს აქვს დაჭერა, ხოლო შედარებითი ძალა ინდექსი არ არის განსხვავებული).
კერძოდ, მაშინ, როდესაც 25 მყარი RSI- სთან მარაგს დიდი ოდენობით უჭირავს, რომ გაყიდვები კვლავ გაიზრდება აქედან, და შესაძლოა 20-იანი ან თუნდაც 15-მდე გაიზარდოს. ამ შემცირებისას ფასმა შესაძლოა slide- ს და ინვესტორებს ძალიან მძიმე on RSI შეიძლება ეძებს საინვესტიციო ზარალი (ქაღალდზე მაინც).
ამიტომ მე ვურჩევ მოთმინებას (რადგან მარაგი ყოველთვის ზედმეტად უკან დაიბრუნებს) და უფრო დიდი სურათის გადახედვაზე დაყრდნობით, ვიდრე საკუთარი ტექნიკური ანალიზის ინდიკატორზე .